Pepsi Blue đã bị ngừng sản xuất vào năm 2004 do tranh cãi xung quanh việc sử dụng Blue 1, một loại thuốc nhuộm thực phẩm bị cấm ở một số quốc gia và chiến lược tiếp thị tích cực có thể khiến người tiêu dùng xa lánh. Mặc dù thất bại, một số người tiêu dùng tiếp tục tìm kiếm Pepsi Blue.
Vào đầu những năm 2000, PepsiCo Inc. đã phát triển một chiến lược kinh doanh bao gồm tiếp thị tích cực và tạo ra hương vị mới cho các nhãn hiệu nước ngọt của mình. Vào năm 2003, một bài báo trên Businessweek đã phác thảo chiến lược này của Pepsi và mô tả hoạt động quảng bá chéo của thương hiệu với các sự kiện lớn, bao gồm Đại hội thể thao Winter X, Super Bowl và giải bóng rổ NCAA. Businessweek ghi nhận nhu cầu thấp đối với các loại nước giải khát mới và có hương vị độc đáo của Pepsi, bao gồm Pepsi Blue, Pepsi Twist và Mountain Dew Code Red, với doanh số bán các loại này chỉ chiếm 5% tổng doanh số bán nước giải khát của Pepsi.
Business Insider ghi nhận thất bại của Pepsi Blue đặc biệt là do sử dụng một tác nhân gây tranh cãi có tên là Blue 1. Như CBS News đã đưa tin, nỗ lực của PepsiCo trong việc tiếp thị lật đổ cho Pepsi Blue là một lý do khác dẫn đến sự thất bại của thương hiệu. Các nhà tiếp thị làm việc cho PepsiCo đã đăng thông tin bí mật lên các diễn đàn trực tuyến, cố gắng khơi dậy sự hào hứng truyền miệng về sản phẩm Pepsi Blue. Tuy nhiên, chiến lược này đã bị từ chối bởi những người tiêu dùng hiểu biết, những người đã nhìn thấu các mánh khóe tiếp thị. CBS News cũng chỉ ra rằng, do sự thất bại của sản phẩm, cụm từ "Pepsi Blue" đã trở thành một từ mã giữa những người tiêu dùng trực tuyến để gắn nhãn các tập đoàn cố gắng tiếp thị một cách mạnh mẽ, nhưng ngấm ngầm, cho người dùng Internet.