Thung lũng Silicon được biết đến là trung tâm của sự đổi mới và phát triển công nghệ cao. Thung lũng Silicon là nơi có nhiều tập đoàn công nghệ và dân số các công ty mới thành lập ngày càng tăng. Thung lũng Silicon, là biệt danh của khu vực Vịnh San Francisco, bắt đầu trở lại vào năm 1939 khi William Hewlett và David Packard thành lập công ty điện tử của họ ở Palo Alto.
Frederick Terman đóng một vai trò lớn trong sự phát triển của Thung lũng Silicon. Ông khuyến khích Hewlett và Packard bắt đầu kinh doanh tại địa phương, và ông tiếp tục làm điều tương tự với nhiều sinh viên khác của mình tại Stanford. Terman đã tạo ra một khu công nghiệp rộng 660 mẫu Anh trên mảnh đất do người sáng lập trường, Leland Stanford trao cho. Món quà ban đầu của mảnh đất là 8.100 mẫu Anh, và vì yêu cầu nhà trường không bao giờ bán bất kỳ phần nào trong số đó, đất khu công nghiệp đã được cho thuê, cung cấp tiền cho Stanford và cung cấp một nơi để công nghệ phát triển. Những doanh nghiệp đầu tiên đặt nhà ở trong khu công nghiệp là Hewlett-Packard và Varian Brothers. Năm 1968, Intel ra đời và cũng chuyển sang lĩnh vực công nghiệp. Chính sự phát triển của các nhà sản xuất chất bán dẫn và chip silicon của các công ty như Intel đã đặt biệt danh cho khu vực này ở California.