Panama nằm ở phía nam của Columbia và ở phía bắc của Costa Rica ở Trung Mỹ. Panama nằm ở cuối phía nam của eo đất Trung Mỹ, là một mảnh đất hẹp nối hai đất liền lớn hơn mảnh đất.
Panama có diện tích khoảng 29.120 dặm vuông và dân số ước tính là 3.608.431 vào tháng 7 năm 2014. Thành phố Panama là thủ đô và là thành phố lớn nhất ở Panama. Thành phố Panama nằm trên đường bờ biển Thái Bình Dương của quận. Nằm trên bờ biển Đại Tây Dương là Colon, là thành phố lớn thứ hai ở Panama. Kênh đào Panama là tuyến đường vận chuyển dầu chính và trung bình mỗi ngày có khoảng 50 tàu đi qua.
