Gấu trúc đỏ sống ở các vùng núi thuộc các tỉnh Tứ Xuyên, Vân Nam và Tây Dương của Trung Quốc ở độ cao từ 4.900 đến 13.000 feet. Chúng cũng được tìm thấy trong các khu rừng ôn đới ở chân núi Himalaya ở Bhutan, Nepal và bắc Myanmar.
Đối với gấu trúc đỏ, phạm vi nhà rộng từ 1 dặm vuông đối với con cái đến 2 dặm vuông đối với con đực. Các động vật nhào lộn bị hạn chế ở những khu vực có nhiều tre do chúng phụ thuộc vào nó như một nguồn thức ăn. Gấu trúc dành phần lớn thời gian sống trên cây ở những vùng này, sống sót trên những chồi và lá non, mềm nhất, cùng với côn trùng và trái cây khi thời tiết ấm hơn.